摘要：房地產業作為一個典型的資金密集型產業，具有建設涉及面廣、規模大、投資大、開發周期長的特點，在前期需要投入大量的資金并且資金投出后收回的時間較長。因此如果房地產企業不能在存續期間維持良好的現金流量，那么企業即使處于盈利的狀態，也將會因為資金鏈斷裂出現現金缺口而導致無法償還到期債務而面臨破產清算。本文在對現金流量、現金流量管理概念和相關理論知識進行梳理的基礎上，對保利集團的現金流量運行及管理進行研究，發現其中的問題并提出改進的建議。

關鍵詞：保利地產；房地產業；現金流量；現金流量運行；現金流量管理

目錄

摘要

Abstract

1 引 言-1

2 文獻評述-2

 2.1 關于現金流方面的研究現狀-2

 2.2 關于房地產現金流方面的研究現狀-2

3 保利地產現金流量運行及管理現狀分析-3

3.1 集團簡介-3

3.2 現金流向-3

 3.2.1項目發展戰略-3

 3.2.2經營戰略-4

 3.2.3財務戰略-4

3.3 現金流程-4

3.4 現金流量-5

 3.4.1保利集團現金流結構分析-5

 3.4.2保利集團現金流量狀況綜合分析-6

3.5現金流速-8

4 對保利集團現金流運行及管理的問題和對策-9

4.1 加大對其他應收款的管理-9

4.2 存貨周轉速度有待提高-10

4.3建立一套現金流風險預警指標體系-10 

4.4 把控并購資金鏈安全性-11

4.5本文的不足與未來研究方向-11

參考文獻-12